三只松鼠股份有限公司
首次公开发行A股并在创业板上市
初步询价结果及推迟发行公告
保荐人（主承销商）：中国国际金融股份有限公司
特别提示
三只松鼠股份有限公司（以下简称“三只松鼠”、“发行人”或“公司”）根据中国证券监督管理委员会（以下简称“证监会”）《证券发行与承销管理办法》（证监会令[第144号]，以下简称“《管理办法》”）、《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》（证监会令[第142号]，以下简称“《创业板上市管理办法》”）等法规，中国证券业协会（以下简称“协会”）《首次公开发行股票承销业务规范》（中证协发[2018]142号，以下简称“《业务规范》”）、《首次公开发行股票配售细则》（中证协发[2018]142号，以下简称“《配售细则》”）、《首次公开发行股票网下投资者管理细则》（中证协发[2018]142号，以下简称“《投资者管理细则》”），以及深圳证券交易所（以下简称“深交所”）《深圳市场首次公开发行股票网上发行实施细则》（深证上[2018]279号，以下简称“《网上发行实施细则》”）及《深圳市场首次公开发行股票网下发行实施细则》（深证上[2018]279号，以下简称“《网下发行实施细则》”）等相关规定首次公开发行股票。
本次初步询价和网下发行均通过深交所网下发行电子平台进行，请网下投资者认真阅读本公告。关于网下发行电子化的详细内容，请查阅深交所网站（www.szse.cn）公布的《网下发行实施细则》的相关规定。网上发行通过深交所交易系统进行，请投资者认真阅读本公告及《网上发行实施细则》等相关规定。
本次发行在发行流程、网上网下申购、缴款及弃购股份的处理等环节发生重大变化，敬请投资者重点关注。
发行人和中国国际金融股份有限公司（以下简称“中金公司”、“保荐人（主承销商）”）根据初步询价结果，综合考虑发行人基本面、所处行业、可比上市公司估值水平、市场情况、募集资金需求及承销风险等因素，协商确定本次发行的
发行价格为14.68元/股，网下发行不再进行累计投标询价。
本次发行价格14.68元/股对应的市盈率为：
（1）22.99倍（每股收益按照经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的2018年度归属于母公司所有者的净利润除以本次发行后总股本计算）；
（2）20.64倍（每股收益按照经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的2018年度归属于母公司所有者的净利润除以本次发行前总股本计算）。
根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），发行人所属行业为“零售业”（分类代码为F52）。截至2019年6月6日，中证指数有限公司发布的该行业最近一个月平均静态市盈率为16.68倍。
由于本次发行价格对应的2018年摊薄后市盈率高于中证指数有限公司发布的行业最近一个月平均静态市盈率，存在未来发行人估值水平向行业平均市盈率回归，股价下跌给新股投资者带来损失的风险。根据《关于加强新股发行监管的措施》（证监会公告[2014]4号）等相关规定，发行人和保荐人（主承销商）将在网上申购前三周内在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》连续发布《三只松鼠股份有限公司首次公开发行A股并在创业板上市投资风险特别公告》，公告的时间分别为2019年6月11日、2019年6月18日和2019年6月25日，后续发行时间安排将会递延，提请投资者关注。
原定于2019年6月12日进行的网上、网下申购将推迟至2019年7月3日，并推迟刊登《三只松鼠股份有限公司首次公开发行A股并在创业板上市发行公告》（以下简称“《发行公告》”）。原定于2019年6月11日举行的网上路演推迟至2019年7月2日。调整后的时间表如下：
日期 发行安排
刊登《初步询价及推介公告》及《提示公告》
2019年6月3日
《招股意向书》等相关文件网上披露
周一
网下投资者向保荐人（主承销商）提交核查材料
2019年6月4日 网下投资者向保荐人（主承销商）提交核查材料（中午12:00
周二 截止）
2019年6月6日 初步询价（通过深交所网下发行电子平台，初步询价时间
周四 为9:30-15:00）
2019年6月10日
确定发行价格，确定有效报价投资者及有效申购数量
周一
刊登《三只松鼠股份有限公司首次公开发行A股并在创业
2019年6月11日 板上市初步询价结果及推迟发行公告》和《三只松鼠股份
周二 有限公司首次公开发行A股并在创业板上市投资风险特别
公告（第一次）》
2019年6月18日 刊登《三只松鼠股份有限公司首次公开发行A股并在创业
周二 板上市投资风险特别公告（第二次）》
2019年6月25日 刊登《三只松鼠股份有限公司首次公开发行A股并在创业
周二 板上市投资风险特别公告（第三次）》
T-2日
2019年7月1日 刊登《网上路演公告》
周一
T-1日
刊登《发行公告》
2019年7月2日
网上路演
周二
网下发行申购日（9:30-15:00）
T日
网上发行申购日（9:15-11:30，13:00-15:00）
2019年7月3日
网上申购配号
周三
确定是否启动回拨机制及网上、网下最终发行量
T+1日 刊登《网上申购情况及中签率公告》
2019年7月4日 网上发行摇号抽签
周四 确定网下初步配售结果
T+2日 刊登《网下初步配售结果公告》、《网上中签结果公告》
2019年7月5日 网下认购资金缴款（认购资金到账时间截止时点16:00）
周五 网上中签投资者缴纳认购资金
T+3日
保荐人（主承销商）根据网上网下资金到账情况确定最终
2019年7月8日
配售结果和包销金额
周一
T+4日
2019年7月9日 刊登《发行结果公告》
周二
注（1）T日为本次发行申购日；
（2）如因深交所网下发行电子平台系统故障或非可控因素导致投资者无法正常使用其网下发行电子平台进行初步询价或网下申购工作，请投资者及时与保荐人（主承销商）联系；（3）上述日期为交易日，如遇重大突发事件影响发行，发行人和保荐人（主承销商）将及时公告，修改发行日程。
重要提示
1、三只松鼠股份有限公司首次公开发行不超过4,100万股人民币普通股（A股）（以下简称“本次发行”）的申请已获中国证监会证监许可﹝2019﹞970号文核准。本次发行的保荐人（主承销商）为中国国际金融股份有限公司。发行人的股票简称为“三只松鼠”，股票代码为“300783”，该代码同时用于本次发行的初步询价及网下、网上申购，本次发行的股票拟在深交所创业板上市。
2、本次发行采用网下向符合条件的投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向持有深圳市场非限售A股和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式进行。初步询价及网下发行由保荐人（主承销商）负责组织，通过深交所网下发行电子平台实施；网上发行通过深交所交易系统实施。
3、本次拟公开发行股票不超过4,100万股，发行股数占公司本次发行后总股本的比例为10.22%，全部为公开发行新股，不设老股转让，本次发行后公司总股本不超过40,100万股。网下初始发行数量为2,870万股，占本次发行总量的70.00%；网上初始发行数量为1,230万股，占本次发行总量的30.00%。最终网下、网上发行数量将根据网上网下回拨情况确定。
4、本次发行的初步询价工作已于2019年6月6日完成。发行人和保荐人（主
承销商）根据初步询价结果，综合考虑报价和拟申购数量、发行人基本面、所处行业、可比上市公司估值水平、市场情况、募集资金需求及承销风险等因素，协商确定本次发行的发行价格为人民币14.68元/股。
5、本次发行的网下、网上申购日为2019年7月3日（T日），投资者或其管理的配售对象只能选择网下发行或者网上发行一种方式进行申购。参与初步询价的配售对象将不能参与网上发行。若配售对象同时参与网下发行和网上发行的，网上发行申购部分为无效申购。
6、本次发行的回拨机制详见“二、本次发行的基本情况”中“（五）回拨机制”。
7、网下发行重要事项
（1）在初步询价期间提交有效报价的配售对象方可且必须参与网下申购，参与网下发行的有效报价投资者应于2019年7月3日（T日）9:30-15:00通过深交所网下发行电子平台录入申购单信息，包括申购价格、申购数量及保荐人（主承销商）在发行公告中规定的其他信息。有效报价配售对象在参与网下申购时，其申购价格为确定的发行价格，申购数量须为初步询价中申购的入围申购量。
（2）在参加网下申购时，有效报价配售对象无需缴付申购资金。
（3）配售对象在申购及持股等方面应遵守相关法律法规及中国证监会的有关规定，并自行承担相应的法律责任。如参与网下申购的网下投资者未按要求提供材料，保荐人（主承销商）有权拒绝向其进行配售或视为无效申购。网下投资者管理的配售对象相关信息（包括配售对象全称、证券账户名称（深圳）、证券账户号码（深圳）、托管席位和银行收付款账户等）以在中国证券业协会登记备案的信息为准，因配售对象信息填报与备案信息不一致所致后果由网下投资者自负。
（4）保荐人（主承销商）将在配售前对有效报价投资者及其管理的配售对象是否存在禁止性情形进行核查，投资者应按保荐人（主承销商）的要求进行相应的配合（包括但不限于提供公司章程等工商登记资料、安排实际控制人访谈、如实提供相关自然人主要社会关系名单、配合其它关联关系调查等），如拒绝配合或其提供的材料不足以排除其存在上述禁止性情形的，保荐人（主承销商）将拒绝向其进行配售。
（5）如果网下有效申购总量大于本次网下最终发行数量，发行人和保荐人（主承销商）将根据《三只松鼠股份有限公司首次公开发行A股并在创业板上市初步询价及推介公告》（以下简称“《初步询价及推介公告》”）所公布的配售原则进行分类比例配售。
如果网下有效申购的
