证券代码：688551 证券简称：科威尔 公告编号：2025-014
科威尔技术股份有限公司
关于全资子公司向参股公司增资并向其转让控股子
公司股权暨关联交易的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。
重要内容提示：
科威尔技术股份有限公司（以下简称“公司”或“科威尔”）定位于向新能源汽车、锂电池、光伏、氢能及功率半导体等行业提供综合型测试装备，在当前新能源赛道整体扩张放缓，功率半导体赛道收紧的环境下，公司将战略回归重心，聚焦于测试主业。同时，基于合肥艾凯瑞斯智能装备有限公司（以下简称“标的公司”或“艾凯瑞斯”）与安徽汉先科技智能有限公司（以下简称“汉先科技”）技术平台的相通性、供应链的协同性以及目标客户的部分重合性等多方面综合因素，公司拟对两个主体进行资源和业务的深度融合，以实现资源优化配置，提升整体运营效率和市场竞争力，推动团队的自我发展和独立成长。
公司拟通过全资子公司合肥科测智能装备有限公司（以下简称“科测智能”）对其参股公司艾凯瑞斯增资 4,350.00 万元，且增资完成后，艾凯瑞斯以2,050.00 万元收购汉先科技 100%股权，同时对汉先科技增资 1,300.00 万元。本次交易完成后，公司将不再直接持有汉先科技股权，汉先科技将不再纳入公司合并报表范围，汉先科技成为艾凯瑞斯的全资子公司。
根据《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定，本次交易构成关联交易，但不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，交易实施不存在重大法律障碍。
本次交易事项尚需提交股东大会审议。
本次交易涉及的相关协议目前尚未正式签署，需在股东大会审议批准后，交易各方签署相关文件，敬请投资者注意投资风险。
一、交易概述
基于公司聚焦测试主业，艾凯瑞斯与汉先科技在技术平台的相通性、供应链的协同性以及目标客户的部分重合性等多方面综合因素考量，为实现资源优化配置，提升整体运营效率和市场竞争力，推动团队的自我发展和独立成长，公司拟通过科测智能对艾凯瑞斯增资 4,350.00 万元，其中债转股涉及金额 700.00 万元，现金增资金额 3,650.00 万元，其中 143.48 万元计入实收资本，剩余部分计入资本公积。增资完成后，公司将通过科测智能间接持有艾凯瑞斯 37.07%股权。
上述投资行为完成后，艾凯瑞斯以 2,050.00 万元收购汉先科技 100%股权，
并对汉先科技以现金方式增资 1,300.00 万元。交易完成后，公司将不再直接持有汉先科技股权，汉先科技将不再纳入公司合并报表范围，汉先科技成为艾凯瑞斯的全资子公司。
二、关联关系及其他说明
根据《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定，标的公司作为科测智能能对其施加重大影响的参股公司，本次交易构成关联交易，但不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，不需要经过有关部门批准。
截至本次关联交易，过去 12 个月内（含本次交易）公司与同一关联人发生的交易金额达到公司最近一期经审计总资产或市值1%以上，且超过3,000万元，本次交易尚需提交公司股东大会审议。
三、向标的公司增资事项
（一）增资标的公司基本情况
艾凯瑞斯是一家专业从事泛半导体超精密磨削专用加工设备研发、生产、销售、服务一体化的国家高新技术企业。公司深耕超精密磨削技术，结合半导体封装制程工艺，为客户提供超精密专用加工设备/工艺/工具及整体解决方案。
目前公司开发了 6-12 英寸半自动和全自动系列精密划片机，专注于硅片、陶瓷、玻璃、PCBA、复合材料、金属等硬脆材料的精密切割加工。切割产品主要应用于半导体、集成电路、光电器件、分立器件、传感器、通讯、医疗器械等行业，同时也可为客户提供定制化切割整体解决方案。
公司名称 合肥艾凯瑞斯智能装备有限公司 统一社会 91340100MA8P8PLK30
信用代码
企业类型 其他有限责任公司 法定代表 龚胜
人
设立日期 2022.07.15 注册资本 329.835719 万元人民币
安徽省合肥市高新区望江西
营业期限 长期 注册地址 路 4715 号沪浦工业园 2 栋 2
层
一般项目：机械设备研发；电子产品销售；机械设备销售；半导体器件专用设
备销售；专用设备制造（不含许可类专业设备制造）；信息技术咨询服务；机
经营范围 械电气设备销售；技术进出口；进出口代理；货物进出口；机械设备租赁；非
居住房地产租赁；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技
术推广；专用设备修理；金属加工机械制造；半导体器件专用设备制造（除许
可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项目）。
（二）向标的公司增资的背景
公司自 2022 年 9 月首轮投资艾凯瑞斯后，艾凯瑞斯完成了原理样机的送样
和定性，并实现了向下游客户累计超过 200 台的出货。在初代产品的基础上，艾凯瑞斯的团队不断推陈出新，陆续完成了 8 寸/12 寸单轴、双轴全自动划片机，并预研了晶圆级划片、20 寸全自动划片机等全新具有更高技术先进性的产品，目前产品正在客户验证过程中。整体上来看，艾凯瑞斯作为早期大学生创业项目，公司对其的投资实现了相应的技术孵化的目标。此外，团队在商业模式的选择上也更加契合当下半导体设备国产化的行情，技术门槛非常高的晶圆级划片机仍然为日本 DISCO、东京精密等厂商所垄断，在泛半导体市场上国产划片机的市场机会和空间更加确定，艾凯瑞斯首先将生存放在首位，因此实现了订单的突破，业务发展迅速。
汉先科技作为公司同时期布局的另一个公司，汉先科技的创业定位在功率半导体的键合设备，其技术门槛高，验证周期长，加之功率半导体封测市场的内卷背景下，客户对新设备投入较为谨慎，整体发展不及预期。而汉先科技与艾凯瑞斯作为半导体封装环节的前后两道工序的核心工艺设备，其底层技术平台具有较大的相通性，并且二者可以客户共享、供应链资源打通，双方进行联动后会进一步提升运营效率，促进双方业务的发展。
在公司聚焦测试主业的大背景下，将两个公司整合更加有利于业务协同，对
相似的职能进行合并精简，也对彼此薄弱的部分进行互补，增强综合能力，提升经营、管理效率；此外，团队从上市公司主体分离出去，独立发展，独立融资，也更加有利于激发团队的自主性。
（三）两年一期财务状况
单位：人民币万元
项目 2022 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 2024 年 11 月 30 日
总资产 1,497.94 2,292.58 1,874.33
负债 312.16 1,494.02 2,301.48
净资产 1,185.78 798.56 -427.15
项目 2022 年度 2023 年度 2024 年 1-11 月
营业收入 499.66 539.11 1,737.89
利润总额 -86.99 -687.20 -1,225.72
净利润 -86.99 -687.22 -1,225.72
说明：2022 年年度资产负债数据与经营数据摘自安徽金惟信华会计师事务所（普通合伙）出具的《审计报
告》，2023 年、2024 年 11 月 30 日资产负债数据及 2024 年 1-11 月经营数据未经审计。
（四）增资完成前，艾凯瑞斯股权结构情况
单位：人民币万元
序号 股东 认缴注册资本 持股比例
1 长沙艾凯威斯企业管理合伙企业（有限合伙） 189.4250 57.4301%
2 湖南兴科壹号企业管理咨询合伙企业（有限合伙） 36.2738 10.9975%
3 合肥科测智能装备有限公司 31.9941 9.7000%
4 合肥市天使投资基金有限公司 31.9941 9.7000%
5 长沙艾奇维斯企业管理合伙企业（有限合伙） 30.2536 9.1723%
6 姚明才 9.8951 3.0000%
合计 329.8357 100.0000%
说明：上述持股比例以四舍五入方式保留四位小数，总数与各分项数之和不符的情形，为四舍五入所致。
（五）增资标的权属情况说明
艾凯瑞斯股权清晰，不存在抵押、质押及其他任何限制转让的情况，不存在涉及诉讼、仲裁事项或查封、冻结等司法措施，不存在妨碍权属转移的其他情况。
艾凯瑞斯信用状况良好，不是失信被执行人。
（六）交易定价及说明
安徽中联国信资产评估有限责任公司出具的皖中联国信评报字（2025）第120 号评估报告：经收益法评估，合肥艾凯瑞斯智能装备有限公司股东全部权益在基准日时点的价值为 9,702.00 万元，以及艾凯瑞斯上一轮外部投资人对其投后估值 1 亿元，经各方友好协商，艾凯瑞斯本轮投前估值为 1 亿元，本次增资金额
为 4,350.00 万元，其中以债转股涉及金额 700.00 万元，现金方式增资 3,650.00
万元。本次增资完成后，公司将通过科测智能间接持有标的公司 37.07%股权。
本次增资价格根据艾凯瑞斯经评估的价值并经充分协商确定，具有合理性。本次增资遵循公平、合理的原则，不存在损害上市公司及全体股东利益的情形，特别是中小股东利益的情形。
（七）增资协议主要内容
1. 交易各方
投资方：合肥科测智能装备有限公司
