证券代码：002741 证券简称：光华科技 公告编号：2025-011
广东光华科技股份有限公司
关于公司变更部分募集资金投资项目的公告
一、募集资金基本情况
根据中国证券监督管理委员会《关于同意广东光华科技股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕2502号），公司向特定对象发行人民币普通股（A股）65,543,067股，发行价格为人民币10.68元/股，募集资金总额为人民币699,999,955.56元，扣除保荐承销费用、律师费用、审计验资费及发行手续费共11,116,172.14元（不含税）后，募集资金净额为人民币688,883,783.42元。众华会计师事务所（特殊普通合伙）已就公司本次向特定对象发行股票募集资金的到位情况出具了《验资报告》（众会字[2024]第10629号）。募集资金到账后，公司已对募集资金进行了专户存储管理，公司与保荐机构、存放募集资金的商业银行签订了《募集资金专户存储三方监管协议》。
二、募集资金使用情况
截至2025年3月31日，公司向特定对象发行股票募集资金使用情况如下：
单位：万元
序号 项目名称 拟使用募集资金额 截至2025年3月31日累计投入金额
1 高性能锂电池材料项目 60,888.38 6,364.94
2 补充流动资金 8,000.00 8,000.00
合计 68,888.38 14,364.94
注：上述募集资金累计投入金额未经审计。
三、本次拟变更的募集资金投资项目
公司根据募投项目实际实施的情况，从审慎投资和合理利用资金的角度出发，拟终止募投项目“高性能锂电池材料项目”，并将该项目部分募集资金28,000.00万元调出、变更投向至新增募投项目“专用化学材料智能制造项目”。具体情况如下：
单位：万元
本次募集资金变更前 本次募集资金变更后
募集资金拟 募集资金 备注
项目名称 投资总额 投入金额 项目名称 投资总额 拟投入金
额
高性能锂电池 专用化学材料
材料项目 123,863.45 60,888.38 智能制造项目 28,000.00 28,000.00 新增项目
（以下简称“原 （以下简称“新
项目”） 项目”）
补充流动资金 8,000.00 8,000.00 补充流动资金 8,000.00 8,000.00 不变
“高性能锂电池材料项目”变更实施为“专用化学材料智能制造项目”后，将剩余募集资金26,523.44万元及现金管理利息留存于募集资金专用账户，并按照相关规定做好募集资金的管理。公司将科学、审慎地选择新的投资项目，在未确定具体项目之前，剩余募集资金将继续存放于募集资金专户中，并在履行必要决策和审批程序之后使用。本次变更不涉及关联交易，亦不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。
四、变更部分募集资金投资项目的原因
（一）原项目计划投资和实际投资情况
高性能锂电池材料项目的实施主体为公司全资子公司珠海中力新能源材料有限公司，建设期为1.5年，拟总投资123,863.45万元，其中，固定资产投资100,829.79万元（不含建设期利息），铺底流动资金19,572.67万元，预计项目投资回收期为5.63年（含建设期），财务内部收益率（税后）为19.93%。
截至2025年3月31日，原项目计划投入募集资金60,888.38万元，已累计投入募集资金6,364.94万元，剩余募集资金54,523.44万元（不含利息及理财收益）。
（二）变更的具体原因
“高性能锂电池材料项目”在项目立项时，公司进行了充分的研究与论证，并持续关注行业变化。原项目投入进展缓慢，主要有以下两个原因：
1、受行业周期性波动影响，削弱了退役动力电池再利用的经济价值
2025年以来，碳酸锂等产品价格仍维持低位，在价格低位运行背景下，电池资产持有方采取观望策略，导致市场即时供给量收缩；同时，头部电池企业通过规模化采购和产业链完善持续压缩电池成本，新电池价格持续下探，相较之下电池回收再利用企业需承担物理化学损耗及环保处理成本，直接削弱了退役动力电池再利用的经济价值。
2、动力电池现阶段退役量不足，导致锂电池回收行业竞争加剧
退役动力电池回收与综合利用行业参与者众多：上游电池回收端，主要包括整车企业、
再生利用企业，这类企业多为动力电池生产商、锂电材料生产商的下属企业；下游销售与再制造端，主要包括储能设施运营商以及锂电材料生产商。电池回收渠道种类繁多且复杂，使得退役电池的流向较为分散，各参与方在利益分配、协同运营等方面缺乏有效衔接，尚未形成高效、稳定的回收体系，大量退役电池流向非规范化回收企业，导致锂电池回收行业竞争加剧。国务院发展研究中心的调查报告显示，我国新能源汽车动力电池规范化回收率不足25%，非规范化企业通过逃避环保成本、降低安全投入低成本运营，能够以更高价格争抢退役电池资源，大幅挤压了正规回收企业的利润空间，导致正规企业因原料获取困难、成本上升而发展受限，进一步阻碍了行业的规范化进程。同时，技术迭代正在重塑退役周期曲线，主流动力电池循环寿命延长导致实际退役潮来临时点晚于早年预期时点。根据《中国锂离子电池回收拆解与梯次利用行业发展白皮书（2024年）》，我国电池回收产能达到380万吨/年，而实际的电池回收量约62.3万吨，名义产能利用率仅16%左右。
综上，公司从市场需求、竞争格局、技术投入、投资收益以及成本控制等多个维度重新对募投项目“高性能锂电池材料项目”进行评估，认为锂电池回收行业尚处于起步阶段，实际退役潮来临时点晚于早年预期时点。公司预计“高性能锂电池材料项目”效益相较于最初预期出现了明显的降低趋势，主动控制了项目实施进度，采取了谨慎推进的原则，以降低风险。
五、本次新募投项目的具体情况
（一）项目基本情况和投资计划
1、项目概况
专用化学材料智能制造项目拟在汕头市绿色新材料产业园区重点布局精密电子、新能源、医药行业等专用高纯有机试剂（如制备级乙腈、丙酮、异丙醇、三氯乙酸等），光电产业、新能源产业、PCB产业、生物制药产业等专用高纯化学试剂（如氟化物系列、硝酸盐、铵盐系列高纯化学品等）和电子信息专用配方型化学品。项目建设周期为24个月，项目建成后，可实现年产产品生产总量4.9万吨的生产能力。
2、项目实施主体
广东光华科技股份有限公司
3、项目投资计划
项目投资总额为28,000.00万元，具体情况如下：
单位：万元
序号 投资构成 投资总额 募集资金投入金额
1 工程及设备费用 22,250.00 22,250.00
1.1 设备及主材购置费 9,500.00 9,500.00
1.2 安装工程费 1,100.00 1,100.00
1.3 建筑工程费 11,650.00 11,650.00
2 铺底流动资金 5,750.00 5,750.00
合计 28,000.00 28,000.00
（二）项目的可行性和必要性
1、项目产品下游应用广泛、具有良好的市场前景
在当今科技产业蓬勃发展的浪潮下，高纯有机试剂、专用高纯化学试剂、电子信息专用配方型化学品等专用化学品广泛应用于科学研究、电子信息、新能源、医药等行业，成为驱动产业发展的关键力量，是当前国内行业补链强链的关键产品，对于推动新能源、医药、信息产业关键领域的供应链自主可控有重要意义。伴随5G通信、人工智能、云计算、新能源、智能穿戴等技术的持续升级与应用的不断拓展，PCB作为电子产品的关键电子互连件，下游应用行业的蓬勃发展带动PCB需求的持续增长。目前，中国大陆产出的PCB产品中仍有较多技术含量较低的产品，与欧美、日本、中国台湾地区相比仍存在一定的技术差距，因此内资PCB公司正在不断扩大高频高速板、HDI、软硬结合板、类载板、载板高端PCB的产能。随着中国大陆PCB企业在经营规模、技术能力、资金实力等方面的快速发展，未来高端PCB产能将进一步扩大，促进国内高端PCB专用电子化学品市场扩大，项目符合相关行业发展的迫切需求，有利于产业链的可持续发展。
2、公司具备项目实施的全方位技术优势
公司深耕专用化学品行业40余载，在化学品合成、分离、纯化等方面积累了丰富的经验，以研发制造两千多种精细化学品为基础，深入探索核心技术和生产工艺，提供多种功能成分的高品质化学原料生产、研发与销售，保障客户供应链安全，助力高端化学品国产替代。公司已连续14年位居中国电子电路行业专用化学品主要企业榜单第一位，多年来均为中国化学试剂行业10强企业。
公司始终将研发创新置于战略高位，投入大量资源进行新技术、新产品的开发，通过自身培养和引进优秀人才，已配备了由教授、高级工程师、硕士生为主体的技术骨干队伍，并以此为依托，组建了“国家企业技术中心”“院士工作站”“博士后科研工作站”“广
东省省级企业技术中心”和“广东省化学试剂工程技术研究开发中心”等创新平台，形成了完善的研发体系，能够迅速响应市场需求，开发出符合市场趋势的高附加值产品。公司主持了16项国家标准和4项行业标准、1项英文版行业标准、7项团体标准的制修订，并参与了7项国家标准和5项行业标准、12项团
