湖南梦洁家纺股份有限公司 招股说明书摘要
湖南梦洁家纺股份有限公司
Hunan Menda l e Home t ext i l e Co. ,LTD
（长沙市高新技术产业开发区麓谷产业基地长川路2号）
首次公开发行股票招股说明书摘要
保 荐 人
（主承销商）
(深圳市红岭中路1012号国信证券大厦)湖南梦洁家纺股份有限公司 招股说明书摘要
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湖南梦洁家纺股份有限公司
首次公开发行股票招股说明书摘要
保荐人（主承销商）：
声 明
本招股说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，并不包
括招股说明书全文的各部分内容。招股说明书全文同时刊载于巨潮资讯网站
（http://www.cninfo.com.cn）。投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读招股说明
书全文，并以其作为投资决定的依据。
投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪
人、律师、会计师或其他专业顾问。
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚
假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对招股说明书及其摘要的真实性、准确性、
完整性承担个别和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其
摘要中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其
对发行人股票的价值或者投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之相反
的声明均属虚假不实陈述。
第一节 重大事项提示
一、本次发行前公司总股本4,700 万股，本次拟发行1,600 万股流通股，发
行后总股本为6,300 万股，6,300 万股均为流通股。
公司控股股东姜天武及一致行动人伍伟女士承诺：自公司股票上市之日起
36 个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前持有的公司股份，也不由公
司回购该部分股份。持有公司本次发行前5％以上股份的股东李建伟、张爱纯、
李军、李菁分别承诺：自公司股票上市之日起36 个月内，不转让或者委托他人
管理其本次发行前已持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份。除上述股东湖南梦洁家纺股份有限公司 招股说明书摘要
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外的公司其他11 位股东分别承诺：自公司股票上市之日起12 个月内，不转让或
者委托他人管理本次发行前已持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份。
二、经公司2008 年年度股东大会决议：若公司在2009 年内完成首次公开发
行，则公司剩余未分配利润及2009 年1 月1 日以后至发行前新增的可分配利润
作为滚存利润，于公司公开发行股票后由新老股东共享。若公司在2009 年内未
完成首次公开发行，则公司剩余未分配利润及新增的可分配利润由股东大会另行
确定利润分配方案。
经公司2009 年第二次临时股东大会决议：公司公开发行股票前滚存利润，
于公司完成公开发行股票后，由公司公开发行股票后登记在册的新老股东按持股
比例共享。
三、本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列风险：
1、行业竞争风险
家用纺织品的消费市场潜力巨大，发展前景广阔，已成为纺织行业的新增长
点。因此，部分传统纺织企业开始转型生产家用纺织品，大批民营资本也纷纷涉
足家用纺织品行业，目前我国已有床上用品生产企业几千家，产值在2,000 万元
以下的企业占比较高。另一方面，随着我国加入WTO，国外的床上用品品牌逐
步进入中国市场，凭借其资金、营销企划、品牌及信息等优势，将对国内家纺企
业造成一定冲击。因此，公司存在行业竞争加剧并造成企业盈利能力下降的风险。
2、到期偿债风险
公司为抓住市场机遇，主要通过负债融资进行业务扩展，近几年来公司销售
规模逐步扩大，利润连续增长，同时也导致公司资产负债率处于较高水平。
最近三年（2009 年末、2008 年末、2007 年末，下同），公司的资产负债率
（母公司）分别为70.86%、72.37%、68.45%。2009 年度公司的流动比率和速动
比率分别为0.93 倍和0.51 倍，流动比率和速动比率偏低。如公司债务、资金管
理不当，将对生产经营业务形成影响，并存在不能偿还到期债务特别是不能偿还
短期债务的风险。
3、主要原材料价格波动的风险
公司产品的原材料主要为面料、填充料和辅料，其中面料主要是各类布料，
填充料主要用于制作被芯和枕芯，包括化学纤维、羊毛、蚕丝、棉花等，辅料主湖南梦洁家纺股份有限公司 招股说明书摘要
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要包括花边、拉链、包装材料等，该类原材料成本约占公司营业成本的90%左右，
对公司营业成本有较大的影响。最近三年，该类原材料采购价格涨幅不大，对公
司经营业绩压力较小，但由于其占营业成本比例较高，尤其是布料易受棉花、棉
纱、化纤等价格波动影响，这些因素发生变化都可能导致公司生产所需主要原材
料价格波动，从而影响公司生产成本，对公司生产经营造成不利影响。
第二节 本次发行概况
股票种类： 人民币普通股（A 股）
每股面值： 每股面值人民币1.00 元
发行数量： 1,600万股，占发行后总股本的比例为25.40%。
每股发行价格： 通过向询价对象初步询价确定发行价格区间，并根据
初步询价结果和市场情况确定发行价格
发行市盈率： 【53.13】倍（发行价格除以每股收益，每股收益按照2009年度经
审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股
本计算）
发行市净率： 【3.28】倍（按照发行价除以发行后每股净资产计算）
发行前每股净资产： 4.47元（按照2009年12月31日经审计的归属于母公司所有者的权
益数据除以本次发行前总股本计算）
发行后每股净资产： 【15.57】元（按照2009年12月31日经审计的归属于母公司所有者
的权益数据加上本次发行筹资净额之和除以本次发行后总股本计
算）
发行方式： 采用网下向询价对象配售和网上资金申购定价发行相结合的方式
发行对象： 在深圳证券交易所开设A 股账户的中华人民共和国境内自然人
和机构投资者(中华人民共和国法律或法规禁止者除外)
本次发行股份的流通
限制和锁定安排：
公司控股股东姜天武及一致行动人伍伟女士承诺：自公司股票上
市之日起36个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前持有
的公司股份，也不由公司回购该部分股份。持有公司本次发行前5
％以上股份的股东李建伟、张爱纯、李军、李菁分别承诺：自公
司股票上市之日起36个月内，不转让或者委托他人管理其本次发
行前已持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份。除上述股
东外的公司其他11位股东分别承诺：自公司股票上市之日起12个
月内，不转让或者委托他人管理本次发行前已持有的公司股份，
也不由公司回购该部分股份。湖南梦洁家纺股份有限公司 招股说明书摘要
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承销方式： 由保荐人（主承销商）组织的承销团以余额包销方式承销
预计募集资金总额 【81,600】万元
预计募集资金净额 【77,125.16】万元
发行费用概算 【4,574.84】万元
上市地点： 深圳证券交易所
第三节 发行人基本情况
一、发行人基本资料
注册中文名称： 湖南梦洁家纺股份有限公司
注册英文名称： Hunan Mendale Hometextile Co.,Ltd.
注册资本： 人民币4,700 万元
住 所： 长沙市高新技术产业开发区麓谷产业基地长川路2号
法定代表人： 姜天武
成立日期： 2005年12月21 日
邮政编码： 410205
电话号码： 0731-82848012
传真号码： 0731-82848945
互联网网址： www.mendale.com
电子信箱： zqb@mendale.com
二、发行人历史沿革及改制重组情况
(一)公司的设立方式
公司前身湖南梦洁家纺有限公司（以下简称“梦洁有限”）成立于2001 年
1 月10 日，2005 年12 月21 日，经湖南省地方金融证券领导小组办公室湘金证
办字【2005】91 号文批准，原梦洁有限17 位自然人股东作为发起人，湖南梦洁
家纺有限公司整体变更为湖南梦洁家纺股份有限公司。依据天职孜信会计师事务
所（2006 年变更名称为天职国际会计师事务所有限公司）出具的天孜深审字
【2005】127号审计报告，截至2005年9月30日，梦洁有限的资产总额为19,818.86
万元，负债总额为14,933.45 万元，所有者权益为4,752.48 万元。公司按经审计
的账面净资产折股，变更后的股份公司注册资本为4,700 万元，其他52.48 万元
进入资本公积金。湖南梦洁家纺股份有限公司 招股说明书摘要
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(二)发起人及其投入的资产内容
公司发起人为姜天武、李建伟、张爱纯、李军、李菁、伍伟、姜胜芝、涂云
华、胡艳、刘弘、高智、吕湘春、羿仰协、彭卫国、易昕、郭铮、何晓霞共17
位自然人，各发起人均以其在湖南梦洁家纺有限公司所占注册资本比例，对应折
为各自所占股份公司的股份比例。
三、发行人股本情况
（一）总股本、本次发行的股份、股份流通限制和锁定安排
发行前 发行后
股 东
股份数量 股份比例 股份数量 股份比例
一、有限售条件的流通股 （万股） （万股）
限售期
其中：姜天武 2,411.538 51.31% 2,411.538 38.28% 36个月
李建伟 586.923 12.49% 586.923 9.32% 36个月
张爱纯 406.153 8.64% 406.153 6.45% 36个月
李 军 406.153 8.64% 406.153 6.45% 36个月
李 菁 406.153 8.64% 406.153 6.45% 36个月
伍 伟 70.385 1.49% 70.385 1.12% 36个月
其他11名自然人 412.695 8.79% 412.695 6.53% 12个月
二、本次发行流通股 ―― ―― 1,600 25.40%
