四川川投能源股份有限公司
回购公司部分A股股份报告书
  四川川投能源股份有限公司
SichuanChuantouEnergyCo.,Ltd
              2015年9月
本公司及董事会全体成员保证本报告书内容的真实、准确、完整，并对报告书的虚假记载、误导性陈述或重大遗漏负连带责任。
                                      特别声明
    依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司回购社会公众股份管理办法（试行）》、《关于上市公司以集中竞价交易方式回购股份的补充规定》及《上海证券交易所上市公司以集中竞价交易方式回购股份业务指引》的相关规定，四川川投能源股份有限公司（下称“公司”、“本公司”）为维护广大股东利益，增强投资者信心，维护公司股价，综合考虑投资者建议和公司财务状况，编写了回购部分社会公众股份的报告书，具体内容如下：
     一、股份回购方案
    1、回购股份的方式
    本次公司回购股份的方式为采用集中竞价交易、大宗交易或其他监管允许的方式。
    2、回购股份的用途
    回购的股份目前暂作为库存股做账务处理，待回购完成后，按照相关法律法规要求、经董事会、股东大会批准后进行最后处理。
    3、回购股份的价格或价格区间、定价原则
     根据公司经营业绩情况和证券价格走势，确定公司本次回购社会公众股的价格为不超过10元/股。
    公司在回购股份期内送股、转增股本或现金分红，自股价除权、除息之日起，相应调整回购股份价格上限。
    4、拟用于回购的资金总额以及资金来源
    拟用于回购的资金总额不超过3亿元人民币。
    拟用于回购资金来源：公司自有资金。
    5、拟回购股份的种类、数量及占总股本的比例
    拟回购股份的种类：公司发行的A股社会公众股。
    拟回购股份的数量、占总股本的比例：公司将根据回购方案实施期间A股市场价格的变化情况，结合公司经营状况和每股净资产值，在回购资金总额不超过3亿元人民币，在回购股份价格不高于10.00元/股的条件下，实施回购方案。
本次回购股份数量、比例测算：
           项目             最大回购资金3亿元人民币全部用于以10.00元/股回购A股
预计可回购股份（股）                             30,000,000
回购股份占总股本比例（%）                          0.68
    若公司在回购期内发生资本公积转增股本、派发股票或现金红利、股票拆细、缩股、配股、或发行股本权证等事宜，自股价除权除息之日起，相应调整回购股份数量。
    具体回购股份的数量以回购事项完成后实际回购的股份数量为准。
    6、回购股份的期限
    回购期限自股东大会通过本次回购决议之日起3个月内。
    如果在此期限内回购资金使用金额达到最高限额，则本次回购方案实施完毕，回购期限自该日起提前届满。
    本次回购经股东大会审议通过，公司将根据股东大会授权，在回购期限内结合市场情况择机做出回购决策并予以实施。
    7、预计回购后公司股权结构的变动情况
    若最大回购资金3亿元人民币全部用于以10.00元/股回购社会公众股，则回购完成后公司股本结构变化情况如下：
      项目                     回购前                           回购后
                     股份数量（股）      比例        股份数量（股）        比例
一、有限售条件股份                -              -                    -             -
二、无限售条件股份    4,402,140,480       100.00%       4,372,140,480     100.00%
1、人民币普通股       4,402,140,480       100.00%       4,372,140,480     100.00%
三、总股数            4,402,140,480       100.00%       4,372,140,480     100.00%
      二、管理层关于本次回购股份对公司经营、财务及未来发展影响和维持上市地位等情况的分析
     根据公司经营情况和财务情况，公司认为可以承受回购资金总额为3亿元的股份，且不会对公司的经营、财务和未来发展产生重大影响。本次回购不会引起本公司的股权结构重大变化，亦不会对公司上市地位构成影响。
     1、本次回购对公司日常经营的影响
     本次回购股份不会对公司的日常经营活动产生重大影响。公司本次回购股份资金不超过3亿元人民币，分别占公司2014年12月31日流动资产总额、所有者权益总额和资产总额的22.94%、1.95%和1.40%，对公司不构成重大影响；根据本次回购方案，回购股份将在股东大会通过本次回购股份决议后的3个月内分阶段择机实施，回购资金并非一次性支付，且具体回购价格和数量由公司根据本次回购股份预案设定的条件自行安排，具有一定弹性；公司经营活动所产生的现金流良好，2014年经营活动产生的现金流净额为53,857.90万元、最近三年平均经营活动产生的现金流净额为62,024.57万元，预计2015年公司仍将保持良好的经营活动现金流，公司有能力以自有资金支付回购价款。
     公司本次回购股份不会对公司的日常生产经营活动产生重大影响。
     2、回购实施后对财务的影响
     按公司2014年年度财务报告数据计算，若最大回购资金3亿元人民币全部用于以10.00元/股回购公司股份，则回购前后公司主要财务指标如下：
    主要财务数据和指标         回购前        回购后            增减幅度
    主要财务数据和指标         回购前        回购后            增减幅度
资产总额（亿元）               214.83        211.83             -1.40%
所有者权益（亿元）             154.04        151.04             -1.95%
资产负债率（%）                28.30          28.70        提高0.40个百分点
长期负债率（%）                20.41          20.70        提高0.29个百分点
流动比率                         0.77           0.60              -22.94%
速动比率                         0.73           0.55              -24.43%
加权平均净资产收益率（%）      27.64          28.32        提高0.68个百分点
基本每股收益（元）              1.66           1.67               0.72%
每股净资产（元）                6.83           6.79              -0.64%
    本次回购资金最高限额为3亿元人民币，如全部使用完毕，则公司资产和股东权益相应减少3亿元。根据上表计算结果，预计最大回购资金3亿元人民币全部用于以10.00元/股回购公司股份后，年每股收益增加0.01元，增幅0.72%；净资产收益率提高0.68个百分点，资产负债率、长期负债率虽略有上升，但仍处于合理水平范围内；流动比率和速动比率有所下降，系此指标根据一次性现金支付的时点数据计算，实际回购在决议后3个月内分阶段实施，且公司经营现金流充足，偿债能力良好。因此，本次回购股份不会对公司的财务状况造成重大影响。
    3、回购实施后对股本结构的影响
    若最大回购资金3亿元人民币全部用于以10.00元/股回购社会公众股，则回购完成后公司股本结构变化情况如下：
                               回购前                         回购后
      项目
                   股份数量（股）      比例       股份数量（股）       比例
一、有限售条件股份               -              -                  -            -
二、无限售条件股份   4,402,140,480      100.00%      4,372,140,480     100.00%
1、人民币普通股     4,402,140,480      100.00%      4,372,140,480     100.00%
三、总股数          4,402,140,480      100.00%      4,372,140,480     100.00%
    根据《中华人民共和国公司法》第152条第二款和第四款规定，股份有限   公司股票上市条件必须符合“公司股本总额不少于人民币五千万元”、“向社会公开发行的股份达公司股份总数的百分之二十五以上，公司股本总额超过人民币4亿元的，社会公众持股的比例不低于10%”的条件。
        本次回购完成后，公司的股权分布仍然符合上市条件。
         三、上市公司董事、监事、高级管理人员在股东大会作出回购股份决议前六个月是否存在买卖本公司股份的行为，是否存在单独或者与他人联合进行内幕交易及市场操纵的说明
        本公司部分董事、监事、高级管理人员在股东大会作出回购股份决议前六个月内存在买卖出本公司股份的情形，具体情况如下：
                                                            交易数量   截至2015年8月19
姓名     职务    交易证券简称    交易日期   交易类型
                                                             （股）    日持股数（股）
高淳    董事长     川投能源     2015/07/14    买入         50,000
                                                                            100,000
高淳    董事长     川投能源     2015/07/15    买入         50,000
         监事会
董建良               川投能源     2015/07/14    买入          6,800
          主席
                                                                              9,000
         监事会
董建良               川投能源     2015/07/15    买入          2,200
          主席
郑世红    监事      川投能源     2015/07/10    买入